El ingreso bruto es el total de sus ingresos a lo largo del año. Incluye todo, desde salarios y propinas, hasta intereses, dividendos y ganancias de capital ganados. De entrada, es posible que se le permita sustraer ciertas partidas de su ingreso bruto, que se conocen como deducciones sobre la línea. Esto le dará lo que comúnmente se conoce como ingreso bruto ajustado. De ahí, usted puede reclamar ciertas deducciones. Una vez que se restan esas deducciones, la cifra que le queda se conoce como ingresos sujetos a impuestos. Usted calcula su obligación fiscal de acuerdo a ese monto.

Es posible que pueda deducir ciertos gastos. Por ejemplo, si su ingreso bruto fue un total de $55,000 el año pasado y tiene $15,000 en deducciones, pagará de hecho impuestos por un ingreso de $40,000.

• Deducciones sobre la línea. De entrada, estas se sustraen de su ingreso bruto, tales como cuentas de jubilación que califiquen.

• Deducciones detalladas. Las deducciones adicionales se calculan utilizando el Anexo A del formulario 1040 del Servicio de Impuestos Internos. Estas deducciones incluyen ciertos gastos médicos, contribuciones para caridad y más.

• Deducción estándar. Si decide no detallar su declaración, generalmente puede calificar para tomar la deducción estándar. Esta deducción está disponible para la mayoría de las personas, aunque se aplican ciertas restricciones, y la cantidad generalmente está determinada por su estado civil para efectos de la declaración. Puede elegir detallar si sus deducciones detalladas exceden la cantidad de la deducción estándar.

Un crédito tributario reduce la cantidad de impuestos que usted le debe al gobierno, dólar por dólar. En ciertos casos, si su crédito excede lo que debe, tiene derecho a recibir la diferencia a través de un reembolso.

Uno de los créditos más populares es el Crédito tributario por ingreso del trabajo (Earned Income Credit o EIC), diseñado para reducir impuestos de asalariados con ingresos bajos a medios. La cantidad del crédito la determinan sus ingresos y el número de hijos, además de otros criterios.

Un dependiente es alguien a quien usted mantiene económicamente, por ejemplo, padres ancianos o hijos. Reclamar dependientes puede ayudarle a calificar para ciertos créditos. Los hijos pueden calificar como dependientes hasta que lleguen a la edad de 19 años, o hasta los 24 años si son estudiantes de tiempo completo.

Los hijos mayores o adultos que califican como dependientes pueden presentar una declaración de impuestos, y hasta podría requerirse que declaren impuestos si sus ingresos exceden ciertas cantidades.

Las parejas casadas pueden elegir presentar una declaración de impuestos conjunta o por separado. Dependiendo de cuánto dinero ganen, y de cómo está distribuido ese ingreso, la cantidad que deben al gobierno como pareja puede ser mayor o menor que si no estuvieran casados y hubieran presentado su declaración como personas solteras. Si deben más como pareja de casados, con frecuencia se conoce como una penalidad por matrimonio. Si deben menos, con frecuencia se conoce como bonificación por matrimonio.

Como el sistema de impuesto sobre la renta de Estados Unidos es progresivo, diferentes porciones de sus ingresos se gravan con diferentes tasas de impuestos. Los niveles de ingreso se dividen en escalas, donde las escalas de ingresos más altos se gravan con tasas de impuestos más altas. Cualquiera que sea su nivel de impuestos, la cifra más alta de sus ingresos entra en lo que se conoce como la tasa impositiva marginal. Pero debido al sistema progresivo, su obligación fiscal probablemente es menor que su tasa de impuesto marginal multiplicada por su ingreso sujeto a impuestos. La tasa promedio a la que paga se conoce como su tasa efectiva de impuestos.